O Brasil ultrapassou a marca de mais de um cartão de crédito ativo por habitante, segundo dados do Banco Central, em um cenário em que o volume transacionado continua em alta e mantém o cartão no centro do consumo das famílias. Com a carteira dos consumidores já cheia de opções, o mercado entra em uma nova fase: a disputa entre bancos e fintechs se desloca da simples emissão de plásticos para a chamada “principalidade” — a batalha para que um único cartão concentre gastos, benefícios e relacionamento.
Brasil tem mais de um cartão de crédito por pessoa e setor caminha para saturação
Foto: Marcello Casal Agência Brasil
Levantamento citado em reportagem publicada em 08/03/2026 mostra que o país somava 243 milhões de cartões de crédito ativos ao fim do 1º semestre de 2025, número superior à população estimada de 213,4 milhões de habitantes. Na prática, isso significa mais de um cartão de crédito ativo por pessoa, um sinal de maturidade e possível saturação do mercado.
O mesmo conjunto de dados indica que, em 2025, as transações com cartão de crédito movimentaram R$ 3,1 trilhões, alta de 14,5% em relação ao ano anterior. Já o cartão de débito ficou praticamente estável, com variação de 0,2%, somando R$ 1 trilhão. Com isso, o crédito se consolida como o principal instrumento de pagamento eletrônico no país.
O novo patamar de penetração indica uma mudança de lógica na indústria: com o estoque de cartões em nível elevado, o foco dos emissores deixa de ser apenas “colocar mais plásticos na rua”. A tendência é intensificar a disputa por espaço na carteira do consumidor por meio de benefícios, limites mais altos, isenção de anuidade e facilidades no parcelamento.
Ao mesmo tempo, as instituições financeiras precisam lidar com a concorrência de novas formas de pagamento, como o Pix e produtos de crédito acoplados a ele, que vêm ganhando espaço em transações do dia a dia e em operações de maior valor.
Nas Estatísticas de Pagamentos de Varejo e de Cartões, o Banco Central aponta que o cartão de crédito é o instrumento com maior número de emissões, somando 243 milhões de cartões ativos ao final do 1º semestre de 2025. No mesmo período, havia 159,3 milhões de cartões de débito e 74,3 milhões de pré-pagos, reforçando o protagonismo do crédito no sistema de pagamentos.
O BC também registra o avanço dos pagamentos por aproximação (contactless), sinal de mudança de hábito e de maior frequência de uso do cartão nas compras rotineiras.
Do lado do setor privado, a Abecs, entidade que representa a indústria de meios eletrônicos de pagamento, informa que, em 2024, as compras com cartões de crédito, débito e pré-pagos somaram R$ 4,1 trilhões. O crédito liderou em valor transacionado, com R$ 2,8 trilhões e crescimento de 14,6%. A associação projetava que o segmento ultrapassaria R$ 4,5 trilhões em 2025, mantendo expansão relevante mesmo em um ambiente mais competitivo e próximo da saturação.
Para o consumidor, ter mais de um cartão de crédito por pessoa não implica necessariamente aumento de renda, mas sim uma maior oferta de crédito e uma disputa mais intensa pelo uso de cada produto. Essa dinâmica tende a se refletir em algumas frentes.
De um lado, cresce a probabilidade de campanhas de isenção de anuidade e programas de cashback ou milhas, especialmente voltados a fazer com que um determinado cartão se torne o “principal” na vida financeira do usuário. De outro, emissores podem elevar limites para determinados perfis, o que, ao mesmo tempo em que amplia o poder de compra, aumenta o risco de endividamento quando o orçamento não acompanha.
O parcelamento permanece como um dos grandes diferenciais do cartão no varejo, sobretudo no formato sem juros, que impulsiona vendas em diversos setores. A expectativa é que essa característica siga no centro da competição, inclusive diante de alternativas de crédito fora do cartão.
Com mais cartões emitidos e mais transações, a exposição a golpes e fraudes também cresce. Casos de clonagem, engenharia social, compras não reconhecidas e vazamentos de dados compõem um ambiente em que segurança e educação financeira ganham ainda mais peso.
Para os lojistas, o cenário de forte penetração do cartão e proximidade de saturação tende a se traduzir em negociações mais duras por taxas e condições com adquirentes e bandeiras. Ao mesmo tempo, soluções integradas de pagamento — como carteiras digitais, cobranças por recorrência e meios de pagamento por aproximação — ganham importância estratégica.
A avaliação predominante é que o setor de cartões deve seguir em expansão no curto prazo, mas com sinais claros de maturidade competitiva. Em vez de uma corrida puramente quantitativa por novos cartões, o mercado se organiza em torno de quatro grandes vetores.
O primeiro é a disputa por principalidade. Bancos tradicionais e fintechs intensificam investimentos em experiências digitais, limites mais personalizados e parcerias com setores como turismo, entretenimento e varejo — incluindo acesso a salas VIP, pré-vendas de eventos e programas de pontos mais agressivos — para garantir que o consumidor concentre ali seus principais gastos.
O segundo vetor é a pressão por diferenciação. Com um número elevado de cartões já ativos, o ganho de mercado tende a depender menos da emissão de novos plásticos e mais do aumento da utilização média por cartão, seja em valor, seja em frequência de uso.
O terceiro ponto é a concorrência com novas modalidades de pagamento. A evolução de produtos de crédito ligados a meios instantâneos, como o Pix, tende a pressionar o cartão em determinadas compras, sobretudo nas situações em que o custo para o lojista e o acesso ao parcelamento forem decisivos.
Por fim, o quarto vetor é o monitoramento regulatório e de segurança. Estatísticas oficiais e relatórios de entidades do setor devem seguir como termômetro para avaliar se o mercado de cartões no Brasil caminha para uma saturação efetiva ou para uma nova etapa de competição, marcada por mais tecnologia, disputa por principalidade e necessidade de maior proteção ao consumidor.
